10 Anos, 10 Gráficos: A Década de Domínio do Ethereum O Ethereum agora tem 10 anos, e após uma década completa de produção de blocos na mainnet, os dados mostram que continua a explodir em atividade em 2025! Aqui estão 10 métricas chave que mostram o domínio duradouro do Ethereum. 👇

1️⃣ Fornecimento de stablecoin A Tether foi pioneira na stablecoin indexada ao dólar com a exchange de criptomoedas Bitfinex em 2015 e, desde que os tokens começaram a migrar onchain em 2017, o fornecimento de stablecoin se expandiu em um ritmo implacável na rede Ethereum. Poupando um breve declínio durante os piores períodos do mercado de baixa cripto anterior, o fornecimento de stablecoin onchain na rede Ethereum tem sido praticamente up-only ao longo da história, explodindo além do limite de US$ 100 bilhões no final de 2024 e não mostrando sinais de desaceleração durante os últimos meses. Os emissores de tokens indexados ao dólar agora somam dezenas e contam com players financeiros tradicionais – incluindo PayPal e JP Morgan – em suas fileiras. A recente legislação do GENIUS Act nos Estados Unidos está abrindo caminho para uma maior adoção institucional, enquanto isso, o setor está ganhando força entre os observadores tradicionais como um meio alternativo de troca para pagamentos diários.

2️⃣ Valor total bloqueado Ethereum é a plataforma original de contrato inteligente e, embora vários desafiantes L1 e sua rede de L2s integrados tenham drenado uma parte do valor bloqueado no próprio Ethereum, a cadeia continua a ser classificada como o blockchain líder por valor total bloqueado (TVL). Armazenado dentro de contratos inteligentes onchain e suas aplicações associadas, o TVL é a força vital de todas as redes cripto: representa a quantidade de valor que os usuários confiam ao sistema financeiro onchain. Embora o TVL do Ethereum tenha sofrido muito na esteira do mercado de baixa anterior, à medida que os preços das criptomoedas despencaram e os usuários se retiraram de aplicativos ou migraram para cadeias competitivas, essa estatística vem explodindo desde abril, estabelecendo novas máximas de ciclo acima de US$ 88 bilhões e em busca de um novo recorde histórico.

3️⃣ Utilizadores Ativos Nem mesmo a migração da atividade casual do usuário do ecossistema Ethereum para L2s conseguiu desacelerar o crescimento dos usuários ativos diários do Ethereum, que recentemente estabeleceram novos recordes históricos de 580 mil endereços únicos. Os endereços ativos diários mantiveram-se estáveis ao longo do último mercado de baixa, e essa estatística continuou subindo ao longo de 2025, à medida que um número crescente de usuários recorre ao Ethereum L1 para ter acesso às propriedades exclusivas fornecidas pelo ecossistema financeiro onchain líder mundial. Ao incluir endereços ativos em L2s do Ethereum, o crescimento é mais impressionante; Só a Base L2 da Coinbase vê 1,3 milhões de endereços ativos diários. Enquanto isso, L2s líderes como Arbitrum, Celo, Ink e World Chain adicionam 1,2 milhão de endereços à contagem.

4️⃣ Transações Diárias À medida que os usuários ativos no Ethereum L1 aumentaram, o número de transações também aumentou. A contagem diária de transações continuou a aumentar constantemente desde outubro de 2023, e o piso se manteve acima de 1,7 milhão no momento em que este artigo foi escrito. Embora essa métrica tenda a aumentar agressivamente durante períodos de intensa atividade especulativa, as transações diárias no Ethereum têm sido em grande parte apenas para cima ao longo da história, registrando um acumulado de 2,9 bilhões de transações desde a gênese da rede. Essa estatística também parece cada vez mais favorável ao contar a ladainha de L2s do Ethereum. Incluindo os principais L2s, a atividade diária do ecossistema Ethereum está bem acima de 500 milhões de transações.

5️⃣ Adoção Institucional Ethereum tinha sido um blockchain respeitável para amadores onchain, e em 2025, a rede cripto saiu de seu nicho para se tornar a plataforma de contrato inteligente de marca de nome para jogadores institucionais. O presidente Donald Trump foi cedo para a tendência, selecionando a rede Ethereum como lar para seu projeto World Liberty Financial em 2024. O gigante bancário JP Morgan implantou um token de depósito na Base em junho deste ano, e o Ethereum L1 se estabeleceu como a casa dominante para RWAs, controlando quase US$ 7 bilhões em valor e representando uma participação de mercado de 54% no setor. Nos últimos meses, as empresas de tesouraria Ethereum – incluindo aquelas lideradas por Joe Lubin, da Consensys, e Tom Lee, de Wall Street – roubaram os holofotes de seus concorrentes BTC com imenso desempenho superior ao preço. Da mesma forma, os fluxos de entrada de ETF ETH aumentaram nas últimas semanas, atraindo centenas de milhões todos os dias à medida que a mania ETH aumenta na Main Street.

6️⃣ Resistência à censura O Ethereum L1 orgulha-se das capacidades de resistência à censura que fornecem um sistema financeiro aberto, permitindo que qualquer pessoa transmita transações sem medo de que sua capacidade de fazê-lo possa ser comprometida por um único ator ou Estado-nação. Enquanto as redes cripto alternativas frequentemente reverteram a cadeia para evitar que os fundos caíssem nas mãos de maus atores, a cultura do Ethereum é única por sua dependência cega do código que garante que todas as transações sejam finais, independentemente das ramificações. Esses valores se estendem à construção de blocos, onde uma porcentagem majoritária de construtores opta por processar todas as transações, independentemente de o endereço ou contrato inteligente ter sido sinalizado como malicioso por um ator de Estado-nação. A conformidade com a lista de sanções do Escritório de Controle de Ativos Estrangeiros dos Estados Unidos (OFAC) caiu significativamente ao longo de 2025 desde a posse do presidente Donald Trump, e os principais construtores de blocos se comprometeram a processar todas as transações, independentemente de sua origem. Além disso, os principais desenvolvedores do Ethereum continuam comprometidos em adotar "listas de inclusão", que forçarão todos os validadores e construtores de blocos a incluir transações baseadas exclusivamente em suas taxas.

7️⃣ Desenvolvedores Ativos O estado da principal comunidade de desenvolvedores do Ethereum, o número de usuários distintos do GitHub que fizeram pelo menos um compromisso com seu repositório público nos últimos 30 dias, continua forte! Embora haja menos desenvolvedores ativos agora do que no pico do ciclo anterior do mercado em alta, com 186 contribuidores únicos, o número de desenvolvedores ativos do núcleo Ethereum é maior do que qualquer outro projeto cripto existente. O EVM do Ethereum se estabeleceu como o padrão padrão para o desenvolvimento baseado em blockchain, e seus aplicativos desfrutam de ampla compatibilidade entre cadeias populares.

8️⃣ Segurança Económica Exceto por interrupções extremamente breves (a mais prolongada durou de novembro de 2024 a fevereiro de 2025), a quantidade de ETH em stake tem aumentado constantemente desde que o staking da "Beacon Chain" foi ativado pela primeira vez em novembro de 2020. Combinado com a ação de preço explosiva do ETH, a contínua tendência de alta no ETH em stake resultou em novos máximos históricos de $140B para a "segurança económica" do Ethereum, ou o valor do ETH em stake pelos validadores para garantir a rede. À medida que a segurança económica do Ethereum cresce, usuários de todos os tipos podem sentir maior conforto na segurança das suas transações, sabendo que os seus ativos se tornam cada vez mais protegidos de atores maliciosos que possam tentar manipular o livro-razão da blockchain.

9️⃣ Implantações de contratos As blockchains existem para atender transações de usuários, e o volume de contratos implantados oferece informações sobre o escopo em evolução da atividade onchain. Esses contratos podem variar de implantações de token simples a aplicativos complexos, mas cada novo contrato representa um novo comportamento ou caso de uso potencial para os usuários. Desta forma, a implantação de contratos serve como um sinal para a inovação e o crescimento da cadeia de serviços públicos. Enquanto as implantações de contratos Ethereum se embalaram durante o final de 2024 e o início de 2025, uma onda feroz de desenvolvimento ocorreu durante os últimos meses, com novas implantações de contratos subindo acima de 200 mil por dia várias vezes este ano. Embora os desenvolvedores tenham mudado para L2s, o Ethereum L1 continua sendo um vibrante centro de atividade.

🔟 Preço ETH Indiscutivelmente, a métrica mais celebrada de sucesso para qualquer projeto cripto é o preço de seu token nativo e, embora o Ether tenha lutado por anos contra criptomoedas alternativas, o token ganhou vida desde maio de 2025, valorizando 75% em relação ao BTC. O Ethereum se transformou em uma das jogadas cripto de melhor desempenho dos últimos meses, vendo o domínio da indústria quase dobrar à medida que o entusiasmo da ETH cresce entre os nativos de criptomoedas e investidores institucionais. Embora o Ethereum esteja 10% tímido de estabelecer novas máximas históricas, tal movimento poderia ser realizado dentro de dias, à luz do desempenho recente dos preços. Quando visto em um gráfico logarítmico como visto abaixo, uma quebra deste nível poderia colocá-lo dentro do comprimento de uma vela de "deus" de US $ 10 mil ...