老实说，我真的不太明白为什么 AVGO 今天上涨了超过 10%。 随着 Google TPU 被出售给像 Meta 这样的其他超大规模云服务商，博通可能会取消或推迟其他 ASIC 项目。 换句话说，博通从增加 Google TPU 生产中获得的收入与与其他超大规模云服务商的 ASIC 项目收入是相互排斥的，因此我们需要权衡这两条收入来源中哪一条更大。 然而，我相信博通与尽可能多的多样化客户执行 ASIC 项目更具优势，而不仅仅是看到 Google TPU 销售量的增加。 那么……如果 Meta 在购买 TPU，为什么博通会上涨？

Bernstein 似乎确实拥有一支出色的分析师团队。 这份 Bernstein 报告让我获得了重要的见解。 1. 与作为垄断者的 TSMC 不同，拥有三家竞争供应商的内存制造商可以从与 GPU/ASIC 连接的 HBM 中获取更大份额的附加价值。 2. 随着电力变得越来越重要——这意味着电力效率成为关键优先事项——超大规模企业仍然会购买 Nvidia 的 GPU/ASIC，但在纯购买成本方面，他们会选择 AMD 或 ASIC。 3. Nvidia 的市场份额越低，向 XPUs（统称为 Nvidia、AMD 和 ASIC）供应组件的公司的利润就越高。 如果可能的话，请确保获取完整报告并阅读。

华为麒麟9030基准测试揭晓 - CPU配置为1+4+4，集群时钟为1个核心@2.75GHz + 4个核心@2.27GHz + 4个核心@1.72GHz - GPU：Maleoon 935 - 测试设备：华为Mate80 Pro Max，配备16GB RAM - 由于时钟未达到最大值，基准分数应仅作为参考 - 该芯片预计采用中芯国际的N+3工艺制造，显示出稳固的性能提升